暂停≠叫停：先摸底、再预警，然后重新放行

　　“市场传言的‘一刀切限扩产’说法是误区。”

　　近期，产业端传出锂电新建项目申报收紧的消息。电池中国获悉，此轮执行口径的核心，是“暂停”受理动力、储能及相关电池新建项目，并非“一刀切”永久关闭扩产通道。待完成行业产能摸排、建立产能监测预警机制之后，新增产能审批窗口有望重新开启。

　　对于已完成环评、能评等全部要件，且公示无异议的在建项目，则不受此影响。

01

锂电产能管控，究竟在解决什么积弊?

　　这一轮对于产能的管控，并非突发动作，而是一套由多部门协同、循序渐进治理产业“内卷式”竞争打出的组合拳，目的是推动新能源电池产业良性、可持续、健康发展。

　　时间线回溯至2025年11月28日，国家工业和信息化部组织召开动力和储能电池行业制造业企业座谈会，会议首次明确提出“依法依规治理动力和储能电池产业非理性竞争，加强产能监测、预警和调控，加大生产一致性和产品质量监督检查力度”。这是政策发令枪。

　　今年1月7日，国家四部委联合召开“动力和储能电池行业座谈会”，会议明确指出“行业内存在盲目建设情况，出现低价竞争等非理性竞争行为”。会议提出四项要求：强化市场监管、优化产能管理(健全产能监测和分级预警机制)、支持行业自律、加强区域协同(严控重复建设)。

　　1月9日，国家市场监管总局召开“2025年综合整治‘内卷式’竞争十大制度建设成果专题新闻发布会”，发布十项制度成果。其中第八项为《新能源汽车、锂电池和光伏产业标准提升行动方案》，首次以正式制度成果形式，将锂电池纳入“内卷式”竞争治理框架。

　　3月30日，国家市场监管总局发布《关于进一步贯彻实施〈中华人民共和国反不正当竞争法〉的通知》，白纸黑字明确：着力防治锂电池等重点行业和领域“内卷式”竞争。

　　4月9日，国家四部委再次举行座谈会，重申“坚决抵制不合理、不正当竞争行为”，并讨论了“动力和储能电池行业非理性竞争负面行为清单”。国家工信部把“加强产品质量监管”列入重点推进工作。

　　电池中国从知情人士处获悉，今年5月，各地陆续收到相关提示，在产能调查预警机制建立前，暂停办理动力与储能电池新项目审批，已经申请的项目严格按照相关手续审批，不符合相关规定的项目暂停办理手续。

　　“现在很多项目就卡在手续不全，被暂停了，而且暂停的项目还蛮多。相关手续齐全的项目仍可以继续推进。”知情人士表示，目前暂停的项目并不是废止，后续产能摸排清楚后，符合相关政策要求的项目，仍可继续申报建设。

　　从反无序竞争座谈会鸣枪，到市场监管亮出反内卷制度利器，再到四部委两度联合座谈、层层加码，此次对电池新建项目暂停受理，正是这套治理链条从“口头警示”，走向“实质落地”的关键一环。

　　这套治理链条的急迫性，根植于过去几年锂电行业积累的结构性矛盾。资本涌入叠加地方招商驱动，大量项目集中上马：一边是头部企业产能满负荷运转，多家企业开工率超90%;另一边是中小企业和跨界玩家大肆布局同质化产线，无效闲置产能占比高企。行业知情人士表示，不少建成产线利用率偏低，企业亏本打价格战，增收不增利，白白消耗社会资本。

　　“国家的核心目的，是要治理无序竞争。无序竞争说白了，就是企业本身不盈利，却仍长期维持低价出货竞争，这种‘不赚钱的扩张’，正是本轮调控要清理的对象。”

　　政策组合拳的深层指向，正是对这一矛盾的正面回应——彻底扭转“盲目扩产、烂尾频出”的粗放增长惯性，将中国锂电产业从规模竞速的旧轨道，切换至高质量发展的新轨道。

02

对行业整体影响几何?

　　“收紧只是一个阶段性动作，不代表以后不让扩产了。”

　　据该人士透露，政策层面仍在研究，如何为锂电产业提供一条“合理的、可持续发展的路”。

　　从行业利益格局来看，对于具备全球竞争力的头部电池企业而言，这是一次结构性利好。以宁德时代为例，按照行业测算，其在建产能从2025年末的321GWh增至2026年上半年的764GWh，叠加已有产能525GWh，足够支撑2026年排产1.1-1.2TWh、2027-2028年排产1.6-1.7TWh。多数头部企业重点项目前期已完成审批，在手订单充足，不受此次产能扩增暂停的规则约束。

　　更值得关注的是，国家工信部已安排六家头部企业，牵头编制未来三年锂电行业集约发展方案——龙头企业的角色正从市场角逐的竞争者，转变为行业规则的共同起草者。

　　“随着无序扩产行为得到约束，锂电行业供需格局有望修复，企业将重新掌握定价主动权，盈利修复空间也将会随之打开。”中国化学与物理电源行业协会动力电池应用分会副主任委员张雨分析，未来，企业盈利水平、产能利用率、全球竞争力，都有可能成为对新项目审批的重要参考标尺。

　　据知情人士分析，此轮政策收紧，也是在储能爆发的早期，提前踩下“刹车”，防止“内卷外溢”。过去两年，有少数低质低价电池流向海外，以低于成本的价格参与全球竞争，这不仅不可持续，也在损害中国锂电产品在海外的整体声誉，如果不及时加以整治，将会严重影响中国锂电产业的可持续、高质量发展。通过产能调控，让供需回归紧平衡，等于从源头截断“内卷外溢”这条路径。

　　此次国家层面出手，对动力、储能及相关电池新建项目审批收紧，正是行业告别野蛮扩张、迈向高质量发展的重要转折点。

　　换言之，未来“新入场券”大概率将不再发给只会堆产能的玩家，而是要发给具备核心技术壁垒、稳定订单储备和全球化运营能力的竞争者。

　　短期阵痛在所难免，但放眼长远，这将有利于修复行业盈利基本面，助力中国锂电进一步夯实全球产业竞争优势。