美国运通，正在补全球受理短板

美国运通的全球受理网络又扩大了一截。

9月28日，美国运通披露，美国运通卡目前已经可以在全球超过1.9亿个商户点使用，2026年以来增加约2000万个。更明显的变化发生在美国以外，过去四年，美国运通的海外受理商户点数量已经增长超过一倍。

2025年底，这一数字还在1.7亿以上，到了2026年7月已经升至1.9亿以上。这1.9亿并不是美国运通直接签约的商户数量，其采用的Locations in Force（LIF）口径，还包括合作伙伴、支付促进商和数字钱包带来的受理覆盖。

美国运通近几年受理网络的快速扩张，也与这些第三方支付网络有关。除了自身拓展商户，美国运通也在借助支付平台、支付促进商和本地支付网络扩大受理覆盖。

美国运通一直在补海外受理短板

美国运通扩大受理网络并不是近几年才开始的任务。

在美国市场，美国运通的受理覆盖已经接近其所称的同等覆盖水平。美国运通此前披露，在美国接受信用卡的商户中，约99%已经能够接受美国运通卡。

相比之下，其主要国际市场的受理覆盖仍有提升空间。2024年的相关披露显示，在12个主要国际市场，美国运通LIF平均覆盖率约为80%，旅行和娱乐类商户的覆盖率高于这一水平。

因此，美国以外成为美国运通继续扩大受理覆盖的主要方向。

对于中国市场，美国运通的网络建设还有一层更特殊的背景。2020年6月，连通（杭州）技术服务有限公司取得银行卡清算业务许可证，并于同年8月正式展业。美国运通由此在中国大陆建立起本地化的银行卡清算网络，其在华业务也进一步进入银行卡清算基础设施层。

到2024年4月，连通公司披露，已经与20多家银行和非银行支付机构开展合作，完成上千万商户受理终端入网，并与六大移动支付平台合作。对于美国运通来说，这意味着其在中国扩大受理覆盖，已经同时建立在本地银行卡清算体系和移动支付生态之上。

旅行、酒店、餐饮、商务出行和跨境消费一直是美国运通的重要使用场景。境外受理覆盖越广，持卡人在这些场景中使用美国运通卡的限制也就越少。

美国运通此次披露，自2021年以来，加拿大、日本和墨西哥的受理商户点已经翻倍，欧洲增长约三倍，其中包括英国和法国，新加坡增长约四倍。过去四年，美国以外的整体受理点数量也已经增长超过一倍。

过去四年的增长已经明显集中在美国以外，接下来的问题是，这一覆盖速度为什么能够明显加快。

美国运通为什么能把受理网络扩得这么快

2025年6月的一组数据，能够直接看到第三方支付基础设施在美国运通受理网络中的分量。

当时，美国运通全球受理商户点约为1.6亿，其中约4300万个商户通过支付促进商接受美国运通，另有约3400万个商户通过中国数字钱包接受美国运通。

支付促进商和数字钱包由此已经在美国运通全球受理网络中形成相当大的覆盖规模。

借助合作伙伴扩展受理并不是美国运通最近才开始采用的方式。美国运通长期通过GNS、OptBlue等机制，与银行、收单机构和其他支付服务商合作拓展网络。

从美国运通披露的数据看，一些合作伙伴已经能够带来大规模的商户覆盖。

大型支付服务商、支付促进商和数字钱包往往已经聚合大量商户。美国运通接入这些网络后，可以覆盖一批已经存在的商户场景，而不必逐个建立商户连接。

中国市场进一步说明了这种连接方式如何扩大受理覆盖。在已经建立本地银行卡清算、发卡和受理网络的基础上，境外美国运通卡又进入中国数字钱包体系，持卡人可以在更多已经接入钱包的商户场景完成支付。对于这些商户而言，它们未必分别与美国运通建立传统意义上的直接收单关系，但持卡人已经可以通过数字钱包在这些商户完成支付。

美国运通在2025年6月的披露中，专门将约3400万个“通过中国数字钱包接受美国运通”的商户写入LIF统计。到了2025年底，公司披露的1.7亿以上LIF中，估计约3700万来自中国，其中也包括通过数字钱包实现受理的商户。

借助已经覆盖大量商户的数字钱包，美国运通可以进入更多现成的支付场景。

美国运通此次还提到Adyen、Mercado Pago等合作伙伴。这些平台本身已经连接大量商户，美国运通可以借助这些既有网络扩大受理范围。

按照美国运通当前的LIF口径，1.9亿更接近美国运通卡能够触达的受理场景，而不是直接建立的商户关系数量。收单机构、支付促进商、支付平台和数字钱包，都在扩大这张网络最终能够覆盖的范围。

从2024年的约1.08亿，到2026年的1.9亿以上，美国运通海外受理短板还在继续收窄。

这些已经聚合大量商户的支付网络，也在进一步放大美国运通通过合作伙伴能够触达的受理范围。

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