李志林：美芯片存储光通信强劲反弹，双创板领涨跌多涨少有所缓解

美芯片存储光通信强劲反弹，双创板领涨跌多涨少有所缓解

今日消息面：

【美股冲高回落，道指小幅收跌】隔夜美股周一冲高回落，三大指数截至收盘涨跌不一，道指跌0.16%，纳指涨0.86%，标普500指数涨0.30%。芯片股反弹，费城半导体指数涨5.6%，英特尔涨超11%，美光科技涨超9%，应用材料涨超8%，阿斯麦涨超6%，闪迪、AMD涨超5%。光通信概念股走强，迈威尔科技涨超9%，AAOI涨超11%，AsteraLabs涨超9%。苹果收跌1.9%，投资者对苹果新一代AI平台及升级版Siri反应平平。中概股龙头指数收涨0.55%。

【前5个月我国货物贸易进出口增长15.3%】海关总署6月9日发布数据显示，2026年前5个月，我国外贸延续稳定增长态势，货物贸易进出口总值20.68万亿元，同比增长15.3%。其中，出口11.91万亿元，同比增长11.8%；进口8.77万亿元，同比增长20.5%。5月当月，我国进出口4.45万亿元，已连续3个月超过4万亿元，同比增速进一步扩大至16.9%。

【半导体硅片概念震荡拉升TCL中环涨停】半导体硅片概念震荡拉升，TCL中环涨停，西安奕材、沪硅产业涨超10%，立昂微、中晶科技、神工股份、晶盛机电跟涨。消息面上，机构研报指出，截至6月8日，国内半导体硅片环节的边际变化在于，继此前取消销售折让的变相提价后，厂商已开始明确酝酿新一轮直接涨价，标志着价格传导正式从晶圆厂向下游材料端延伸。

【光纤概念反复活跃太辰光触及20cm涨停】光纤概念反复活跃，太辰光触及20cm涨停，唯科科技涨近15%，长江通信、烽火通信、长飞光纤、泰和新材等跟涨。消息面上，当地时间2026年6月8日，亚马逊宣布与康宁公司签署数十亿美元协议，采购光纤、光缆及连接解决方案，以支持其全美数据中心扩张。协议将为康宁北卡罗来纳州工厂新增1000个高技能岗位及数百个建筑岗位。此举系亚马逊去年宣布在该州追加100亿美元云基建投资的延续。

【存储芯片概念表现活跃金太阳涨超12%】存储芯片概念表现活跃，金太阳涨超12%，德明利、江波龙、大为股份、神工股份、普冉股份跟涨。消息面上，英伟达CEO黄仁勋表示，SK海力士到2030年将晶圆产能翻倍的计划还不够。SK集团会长崔泰源此前表示，存储芯片产能瓶颈问题可能会持续到2030年。

【机器人概念反复活跃埃斯顿2连板】机器人概念反复活跃，埃斯顿2连板，晋拓股份涨停，景业智能、腾亚精工、丰光精密涨超10%，豪恩汽电、中科三环、秦川机床、征和工业等涨幅靠前。消息面上，英伟达和韩国斗山集团6月7日宣布正在扩大合作，以在物理AI、机器人和AI工厂基础设施领域开拓新机遇，合作范围涵盖斗山机器人、斗山山猫、斗山重工及斗山公司电子材料事业部四大业务板块。

【油气板块持续调整科力股份跌超10%】早盘油气板块持续调整，科力股份跌超10%，通源石油、潜能恒信、中曼石油、山东墨龙、贝肯能源等跟跌。

【央行公开市场今日净投放1528亿元】央行今日开展1530亿元7天逆回购操作，操作利率为1.40%，与此前持平。因今日有2亿元7天期逆回购到期，当日实现净投放1528亿元。

【两市融资余额减少233.57亿元】截至6月8日，上交所融资余额报14537.04亿元，较前一交易日减少117.43亿元；深交所融资余额报13997.89亿元，较前一交易日减少116.14亿元；两市合计28534.93亿元，较前一交易日减少233.57亿元。

今上午大盘高开18点3977点，探底3955，冲高3980点，午前收3979点。上证50跌0.02%，沪深300、上证指数、深成指、创业板、科创板中证500、中证1000涨0.75%、0.51%、1.25%、1.91%、2.98%、1.18%、1.38%。个股涨跌比为2471：2908，涨跌停比125：8。两市半日成交额为1.61万亿，较上个交易日缩量1595亿。

上周五，美科技股带领三大指数重挫，引发全球股市“黑色星期一”。A股也跌破4000点整数关和去年底收盘指数3968点，最低探至3927点，尾市虽回升至3959点，但1:5的悬殊跌多涨少和80:79的剧震跌停股数量，还是引起投资者十分担忧，都在等待夜里美股的表现。

好在隔夜美股三大指数2涨1跌，芯片、存储、光通信强劲反弹，使美核心科技赛道牛市终结步入慢慢下跌熊市的说法破灭。

今上午全球股市都跟着美股走，昨晚美股半导体、芯片大涨，今上午韩股、日股、台股、A股的半导体、芯片也跟着大涨。美股光纤巨头康宁与亚马逊签光纤大单而大涨。A股光纤四大巨头上午也同步大涨，涨幅与康宁持平或超过，如亨通光电涨8.61%。

看来A股美股化不可抗拒，因为当今全球经济和全球股市已一体化，全球高科技的发展与中国科技发展创新的国家战略的主赛道都是一致的。

这就向所有A股投资者提出一个尖锐的问题：要想改变核心赛道高科技巨头此起披伏的领涨行情是十分困难的，要想让周期股、价值股重新崛起也是不可能的。唯一的办法只能是个人适应市场，顺应潮流。涨幅过大的高价高科技巨头不敢下手，那就关注中价的、低估值、高成长的科技成长股，或者专项的科技类ETF。再退一步，就买沪深300ETF或中证A500ETF，其中已新进入了许多科技巨头。

如果管理层想维护市场结构的相对平衡，要么是责令4000亿风格漂移的消费类基金，从科技股撤回，回归本业。要么国家队出手，带领机构将沪深300ETF和中证A500ETF做上去。例如多家外资看好沪深300指数能到5400点，但目前只有4748点，仍处在去年底收盘位置，这里也应该有机会，至少比存银行买理财产品收益高。调仓换股向科技成长股靠拢，这是摆在每个投资者面前刻不容缓的任务。

上午，科创板大涨2.72%，创业板大涨1.91%，不仅大大超过隔夜美股三大指数涨幅，而且还高于日股、台股、港股的涨幅，这可能与双创板从上周就提前调整有关。

另外，上午大盘另一个特点是，尽管双创板大涨，但12个指数仅上证50微跌0.02%，其余皆涨。同时，个股涨跌比也由前些天的悬殊跌多涨少，收缩为涨跌接近相对平衡。在我看来，如果A股结构性行情能使A股经常维系这种比例的结构分化，那么市场的上涨宽度、财富效应、投资者的信心，将会得到极大的提高。希望国家队能顺应多数中小投资者的期盼，推动市场的均衡发展。

目前，上方的压力主要在6月8日留下的4007-4015缺口处，相信在3980点一线盘整几天，应该能将缺口补掉。

下午关注：大盘下方能否收在去年底的3968点之上？上方能否收在3980点以上？关注510300ETF在午前4.771元位置上能否继续反弹？2471：2908的个股跌多涨少局面能否改观？成交量能否在2.5万亿以上？