空客：未来20年，中国需要8830架新客机，高铁再分流10%旅客

众所周知，飞机制造商们每年都会根据当年世界最新局势推出一份未来20年全球航空市场预测。这份报告会分国家/地区、分宽窄体、分客货等不同口径，对未来20年全球市场对飞机的需求做出预测。

空客9月8日在北京举行2026-2045年全球航空市场预测GMF媒体交流会，在六月范堡罗航展上发布的全球预测基础上，本次发布会更着重在中国市场，对中国市场未来20年的发展做出分析和预测。

三大因素驱动航空市场发展

空客全球高级副总裁、空客中国民用飞机商务负责人王璀认为，航空业是个周期长、需求弹性低的行业。与一般商品不同，飞机并非「即买即有、即买即用」，航司在为机队选择飞机时，从评估下单到交付，往往需要数年时间。因此，航司们需要在更长的周期内做出前瞻性规划，才能避免在未来陷入被动。

飞机制造商们每年更新推出新的全球航空市场预测，正是希望从制造商角度勾勒未来20年航空业的发展趋势，帮助航司做出穿越经济周期的战略规划和部署，提前为未来需求锁定机位。

空客GMF 报告认为，三大因素决定了全球航空业在未来20年仍将维持增长态势：

• GDP持续增长：报告假设全球实际GDP将以年均2.6%的速度增长，而中国未来20年的年均GDP增长率为3.7%。GDP成长与航空市场的关系在于人们越富裕，就越倾向于飞行；

• 城市化进程加速：报告认为未来20年，全球城市人口将增加13亿。这一时期的城市化进程开始从大城市向中小城市转移，航空网络也将随之去中心化，意味着将会有越来越多中小城市之间的直飞航线；

• 中等收入群体继续扩张：到2045年，全球最倾向于乘坐飞机出行的人群中等收入群体将增加14亿人（增长34%），总人数达到55亿人，其中中国中等收入人群数量将增加2.8亿人，总数达到10亿人，占总人口数的比例将从目前的50%增加至80%。

全球航空市场发展趋势

空客预测，2025年至2045年间，全球航空业用于衡量付费乘客（收入客）乘机飞行的总里程收入客公里RPK 将以年均3.9%的速度增长。20年后，全球航空客运量将超过现在的两倍，年旅客数量将达到约100亿人次，RPK将从约9.9万亿增长至21.3万亿。

报告特别强调航空业的韧性。过去几十年间，航空业先后经历了海湾战争、亚洲金融危机、911事件、非典疫情、2008年全球金融危机、新冠疫情等冲击，事实证明，这些短期波动并未改变航空业长期增长趋势。 2026年，航空业再次面临伊朗战争及高油价冲击，但复苏态势非常明显，以起降架次衡量，目前中东地区的航班起降架次已经恢复到战争前的九成，全球整体增长率保持在0.6%，而除中东外的其他地区增长达3%。

短期波动不改航空业长期增长趋势

空客预计，未来20年全球航空市场将需要42060架百座以上全新客机，其中22240架用于满足增长需求，19820架用于替换老旧飞机，新一代客机在存量飞机中的占比将从2025年的39%增长至92%。以机型区分，单通道客机将新交付33920架，占据总量的81%，宽体飞机将交付8140架。

未来20年全球客机交付预测

亚太带领航空业发展

亚太、尤其是亚洲、印度和中东市场航空市场增长将持续高于全球其他地区。这主要得益于GDP高速成长，目前亚太GDP占全球37%，在未来20年，亚太将会占到44%。与此同时，ASK占比也将受益于GDP增长，20年前亚太ASK占全球比例大约为27%，2025年为34%，到2045年预计将会达到43%。

以出行倾向为例，随着GDP和中等收入人群的扩大，中国的人均出行倾向将从2025年的0.5增加至2045年的1.4，印度的人均出行倾向增长比率更大，从2025年的0.1增加至2045年的0.6。

亚太地区出行需求快速成长

至2045年，中国国内的航空交通流将取代美国，成为全球最大交通流。印度国内、亚洲新兴国家内部、亚洲新兴国家与中国间的交通流都将快速成长，构成支撑航空业长期成长的主要动力。

新兴国家交通流支撑未来航空业持续增长

中国航空市场发展趋势

空客预计，随着中等收入人群从7.2亿成长至20年后的9.7亿人，未来20年往返中国及境内的航空旅客周转量年均复合增长率为5.2%，远高于同期全球平均的3.9%，至2045年RPK将从2025年的1.7万亿增长至4.6万亿。

报告还对中国高铁对航空业的冲击做出分析。2010年至2025年，中国国内航空旅客运输量年复合增长率达6.7%，高铁与航空并非简单的「替代关系」，而是共同构建了高效的综合交通网络。

不过高铁对短途航线的客流增长产生了冲击。过去15年间，600公里或700公里以下的航线，航空客运量增长仅为1%-3%，若没有高铁影响，报告认为这些航线的增长率本应为7%左右。对于900公里以上航线，客运量增长依然保持在7%到9%左右。

整体而言，若没有高铁影响，到2025年中国国内航空交通量本来应该增长额外10%，而展望未来，考虑到中国高铁网络持续修建，空客认为在已经有10%影响的基础之上，未来20年将会有另外10%的航空交通量被高铁分流。

高铁对航空客流造成一定分流

报告认为，到2045年中国将需要8830架新客机，占同期全球新客机总需求42060架接近21%。单通道客机预计将需求7480架，其中4960架用于满足成长需求，2520架用于替换既有机型。宽体客机需求量将为1350架，其中800架用于满足增长需求，550架用于替换老旧飞机。

值得一提的是，相比2024年发布的截至2033年的中国GMF，2026年GMF对中国市场未来20年的客机需求量下调了500架，其中窄体客机需求量降低了大约470架。在回应提问时，空客相关负责人表示，主要因为在短航程中，高铁会替代一定市场需求，导致对窄体客机需求量进行了调整。

空客还给出一个有意思的数据，相比未来20年的新飞机需求量，无论窄体飞机还是宽体飞机，目前中国航司公布的储备订单量都远低于全球平均水平，其中窄体客机储备订单量仅为预计需求量的18%，全球平均水平为41%，宽体客机储备订单量占比仅为11%，相比之下全球平均水平为32%。换句话说，别人都在抢单，我们还在观望。

未来20年中国市场对新客机需求占全球21%

以一个飞机制造商的视角，2026年空客GMF向外界传递了这样一幅图景：

• 全球航空业仍处在上升通道：这得益于GDP增长、城市化加速和中产阶层扩张三大引擎的持续推动；

• 城市化进程不断推荐，促使航线网络从「枢纽-辐射」向「去中心化」转变，中小城市直飞航线将成为新的增长点；

• 新飞机全面接力：新一代飞机占比将从39%提升至接近100%，燃油效率、运营成本和碳排放方面优势明显，为航司带来更多竞争优势；

• 中国仍是最大亮点：作为全球最大单一市场，中国将以远超全球平均水平的速度增长，未来20年旅客周转量增长近三倍、机队规模扩大一倍以上。

长达20年的预测报告，表面上是一份飞机需求预测，本质上反映的是财富流动的路径。GDP增长在哪里，中产崛起在哪里，飞机就飞向哪里。未来20年，亚太ASK占比将从34%升至43%，中国国内交通流将取代美国成为全球第一，航空业的中心，正在不可逆转地转向新兴国家市场。

航空业从来不是一个顺风顺水的行业。战争、疫情、油价、地缘政治，它一次次被击倒，又一次次爬起来。这个行业的韧性，比我们想象的要强得多。