车市持续修复中突破2000万辆 内需见顶出口不封顶丨汽势早报

汽势Auto-First丨刘天鸣

8月中国汽车市场呈现出淡季末期的季节性修复特征，国内新能源汽车与燃油车销量呈现两位数的环比增幅，内需市场有所改善，出口市场成为核心稳定器，撑起车市规模，新能源汽车渗透率再创新高，成为车市的绝对主导力量。

据中汽协9月10日发布的产销数据，8月中国汽车市场产销分别完成268.4万辆和271.2万辆，环比分别增长4.3%和4.9%，同比分别下降4.7%和5.1%。车市呈现出淡季末期修复特点。前8个月，汽车产销分别完成2025.5万辆和2031.5万辆，同比均下降3.8%。

内需改善，油电销量环比提升

伴随着汽车消费补贴持续升级，以及车企促销活动活跃与新车拉动效应，内需市场有所改善，但依旧处于承压期，国内市场月度销量同比降幅连续5个月超过20%。

8月，国内市场汽车销量达到170.1万辆，环比增长10.4%，同比下降24.2%。其中，传统燃料汽车国内销量58.4万辆，环比增长9.4%，同比下降45.7%。前8个月，汽车国内销量1316.2万辆，同比下降21.8%。

乘用车、商用车以及新能源汽车共同推动内需改善。

乘用车方面，8月国内销量达到149.3万辆，环比增长11%，同比下降25.6%，占乘用车销量（238.3万辆，环比增长4.9%，同比下滑5.1%）的62.65%。

其中，传统燃油乘用车国内销量47.8万辆，比去年同期减少42.4万辆，环比增长11.3%，同比下降47%。

前8个月，乘用车国内销量1112.5万辆，同比下降24.6%，占乘用车销量（1737.3万辆，同比下滑3.8%）的64.04%。其中，传统燃料乘用车国内销量460.1万辆，比去年同期减少254万辆，同比下降35.6%。新能源乘用车国内销量652.5万辆，同比下降14.2%。

商用车方面，8月国内销量达到20.8万辆，环比增长6.4%，同比下降12.5%，占商用车销量（32.8万辆，环比增长3.6%，同比增长3.8%）的63.41%。其中，货车国内销量17万辆，环比增长4.7%，同比下降17.2%，客车国内销量3.8万辆，环比增长14.6%，同比增长16.9%。

新能源汽车方面，8月国内销量111.8万辆，环比增长10.9%，同比下降4.6%，占新能源汽车销量（164.3万辆，环比增长17.8%）的68.05%。新能源乘用车国内销量101.5万辆，环比增长10.8%，同比下降8.2%。新能源商用车国内销量10.3万辆，环比增长11.9%，同比增长56.6%。

虽然乘用车、商用车以及新能源汽车国内市场8月销量环比增长，展现出内需边际改善，但内需承压的局面依旧严峻，燃油乘用车、新能源乘用车、货车较去年同期有着较大幅度的下滑，同时，乘用车与燃油乘用车前8个月累计销量降幅，较前7个月有所扩大。

渗透率新高，新能源汽车主导地位巩固

在车市下滑的大环境下，新能源汽车实现逆势增长，8月产销分别完成165.3万辆和164.3万辆，同比分别增长18.9%和17.8%，渗透率再次迈过60%门槛，达到60.6%，月度渗透率创历史新高。

1-8月，新能源汽车产销分别完成1066.8万辆和1065万辆，同比分别增长10.8%和10.7%，新能源汽车新车销量达到汽车新车总销量的52.4%。

国内新能源汽车渗透率逐月提高，且跑赢大盘，市场主导地位逐步巩固。8月，新能源汽车国内销量渗透率65.7%。新能源乘用车国内销量渗透率68%，新能源商用车国内销量渗透率49.3%。1-8月，新能源汽车国内销量比例为54.8%，新能源乘用车国内销量渗透率为58.6%，新能源商用车国内销量渗透率为33.9%。

新能源汽车市场中，纯电动汽车既是销量核心，也是增长的主要驱动力。8月份，纯电动汽车销量达到116.1万辆，同比增长27.8%，插电式混合动力汽车销量48.2万辆，同比下滑0.9%。前8个月，纯电动汽车累计销量达到722万辆，同比增长17.2%，插电式混合动力汽车累计销量342.8万辆，同比下滑0.9%。

三连破百，汽车出口成为车市核心稳定器

汽车出口连续三个月迈过100万门槛，是中国车市规模、车企产能、车企批发销量以及中国车企市占率的稳定器。

据中汽协数据，8月份汽车出口达到101万辆，环比下降3.2%，同比增长65.3%。前8个月，汽车累计出口达到715.3万辆，同比增长66.7%，超过2025年全年总出口量（2025年全年出口709.8万辆）。

汽车出口呈现出两大特征：第一，乘用车占主导。8月份，乘用车出口89万辆，环比下降3.5%，同比增长67.1%，占汽车总出口的88.12%。商用车出口12万辆，环比下降0.8%，同比增长53.3%。1-8月，乘用车出口624.8万辆，同比增长71.8%，商用车出口90.5万辆，同比增长38.1%。

第二，新能源汽车代际优势显著。由于中国新能源汽车在电动化、智能化转型中形成的系统性领先优势，出口占比连续三个月超过50%，且保持高速增长态势。

数据显示，8月新能源汽车出口52.6万辆，环比下降5%，同比增长1.3倍，传统燃料汽车出口48.5万辆，环比下降1.1%，同比增长25.2%。1-8月，新能源汽车出口343.5万辆，同比增长1.2倍，传统燃料汽车出口371.8万辆，同比增长34.7%。

在整车出口前十企业中，奇瑞以19.7万辆的月度出口和133.8万辆的前8个月累计出口，稳居榜首，占据出口总量近20%的份额。从增速来看，8月比亚迪出口增速最为显著，出口达18.9万辆，同比增长1.3倍。扩大到前8个月，吉利出口增速最为显著，出口达83.7万辆，同比增长1.3倍。

值得注意的是，第一大出口车企的位置或将生变，奇瑞与比亚迪的8月出口量差距缩小到0.8万辆。

全球化夯实中国车企根基，推动其市场份额“高位运行”。8月，中国品牌乘用车销量达到185.3万辆，同比增长4.9%，市场份额达到77.8%，较去年同期上升8.2个百分点。前8个月，中国品牌累计销量1274.7万辆，同比增长0.8%，市场份额73.4%，较去年同期上升4.6个百分点。

面对“金九银十”传统消费旺季，汽车产销在新能源汽车与汽车出口的推动下，或将保持环比增长趋势。

由于去年9月份车市在以旧换新政策推动下，汽车产销历史同期首次超过300万辆，达到327.6万辆和322.6万辆。今年“金九”旺季，汽车产销因高基数因素拖累，或难以终结连续数月的下滑趋势。